Древесные пеллеты (гранулы) изготавливаются из опилок, щепы и других отходов деревообработки. Сырьё (опилки, кора и т. д.) поступает в дробилку, где измельчаются до состояния муки. Полученная масса поступает в сушилку, из неё — в пресс-гранулятор, где древесную муку сжимают в гранулы. Сжатие во время прессовки повышает температуру материала, из древесных частиц выделяется смола, которая закипает и склеивает их в плотные цилиндрики. На производство одной тонны гранул уходит 4—5 кубометров древесных отходов. Готовые гранулы охлаждают, пакуют и доставляют потребителю. Топливные гранулы — экологически чистое топливо с содержанием золы не более 1,5 %. При сжигании гранул в атмосферу выбрасывается ровно столько СО2, сколько было поглощено растением во время роста. Топливные гранулы отличаются от обычной древесины высокой сухостью (8—12% влаги против 30—50% в дровах) и большей — примерно в полтора раза — плотностью. Эти качества обеспечивают высокую теплотворную способность по сравнению со щепой или дровами — при сгорании тонны гранул (пеллет) выделяется приблизительно 5 тыс. кВт•ч тепла, что в полтора раза больше, чем у обычных дров.

Топливные гранулы делятся на индустриальные (серые) и бытовые (светлые). Бытовые (светлые) топливные гранулы используют для отопления жилых домов путём сжигания в небольших котлах (Гранульные котлы), печах и каминах. Они, как правило, бывают диаметром 6—8 мм и длиной менее 50 мм. с содержанием золы до 0,5%, расфасованы в мешки 15-30 кг. и уложены на поддон либо в мешки (биг-бэги) 800-1000 кг. Индустриальные (тёмные) топливные гранулы с содержанием золы до 1,5% сжигают в котлах большей мощности с целью получения тепла и электроэнергии для населённых пунктов и промышленных предприятий. Индустриальные гранулы могут быть большего диаметра.